Oljepriserna steg med cirka 5 % under måndagens handel mitt i farhågor om att vapenvilan mellan USA och Iran skulle kollapsa efter att Washington beslagtagit ett iranskt lastfartyg, medan navigeringen genom Hormuzsundet förblev nästan helt stoppad.

Brent-råoljans kontrakt steg med 4,37 dollar, eller 4,8 %, till 94,75 dollar per fat klockan 11:48 GMT, medan den amerikanska West Texas Intermediate (WTI) steg med 4,76 dollar, eller 5,7 %, till 88,61 dollar per fat.

Båda kontrakten hade minskat med 9 % på fredagen – deras största dagliga minskning sedan den 18 april – efter att Iran meddelat att passagen för alla kommersiella fartyg genom Hormuzsundet var öppen under resten av vapenvilan.

Samtidigt uppgav USA:s president Donald Trump att Iran hade gått med på att inte stänga sundet igen, en vattenväg genom vilken ungefär en femtedel av de globala oljeförsörjningarna flödade innan kriget bröt ut för nästan två månader sedan.

Jun Guo, analytiker på Sparta Commodities, sa: "Inom bara 24 timmar efter tillkännagivandet om 'fullständig öppning' på fredagen var tankfartyg redan under attack från den iranska revolutionsgardet."

Hon tillade: "Marknadsgrunderna försämras, eftersom mellan 10 och 11 miljoner fat råolja per dag fortfarande är slut", med hänvisning till produktionsförluster.

USA uppgav på söndagen att de hade beslagtagit ett iranskt lastfartyg som försökt bryta blockaden, medan Iran meddelade att de skulle hämnas, vilket ökade oron för ett återupptagande av fientligheterna.

Teheran meddelade också att man inte kommer att delta i en andra förhandlingsrunda som USA hade hoppats kunna inleda innan den två veckor långa vapenvilan löper ut denna vecka.

Bjarne Schieldrop, analytiker på SEB Research, sa: "Finansmarknaderna handlas utifrån förhandlingar, förbättringar och lösningar, samtidigt som den fysiska marknaden försämras dag för dag."

Han tillade: "Fysiska oljeflöden är fortfarande begränsade på grund av störningar i leveranserna, längre restider och höga frakt- och försäkringskostnader."

Sjöfartsdata visade att sjötrafiken genom Hormuzsundet förblev nästan stilla på måndagen, med endast tre passager registrerade under de senaste 12 timmarna.

Mer än 20 fartyg hade korsat sundet på lördagen med olja, gasol, metaller och gödningsmedel, enligt Kpler-data – det högsta antalet fartyg som korsat passagen sedan den 1 mars.

I ett annat sammanhang minskar Kina exporten av raffinerat bränsle snarare än att förbjuda det, eftersom länder som Malaysia och Australien fortsätter att ta emot leveranser, även efter att Peking förlängde de restriktionerna som infördes förra månaden till april, enligt sjöfartsdata och handlare.

Den amerikanska dollarn steg till en veckas högsta nivåer mot större valutor på måndagen innan den minskade något i takt med att förnyade spänningar mellan USA och Iran och avtagande förhoppningar om ett fredsavtal i Mellanöstern drev investerare mot säkra tillgångar.

USA uppgav på söndagen att de hade beslagtagit ett iranskt lastfartyg som försökte bryta blockaden, medan Iran meddelade att de skulle hämnas, vilket väckte farhågor om ett återupptagande av fientligheterna.

Teheran meddelade också att man inte kommer att delta i en andra förhandlingsrunda som USA hoppats kunna inleda innan den två veckor långa vapenvilan med Iran löper ut på tisdagen.

Charu Chanana, chef för investeringsstrategi på Saxo, sa:

"Helgens eskalering återupplivar den geopolitiska riskpremien precis som marknaderna började prisa in fredsvinster", och tillägger att oljeprisökningarna "inte bara är en energihistoria, det är också en tillväxt- och räntehistoria".

I den senaste handeln föll euron med 0,05 % till 1,1754 dollar, efter att ha nått en veckas lägsta kurs på 1,1729 dollar tidigare under handelsdagen, medan det brittiska pundet sjönk med 0,15 % till 1,3497 dollar. Den riskkänsliga australiska dollarn sjönk också med 0,3 % till 0,7145 dollar.

Dollarindexet, som mäter den amerikanska valutan mot en korg av sex konkurrenter, steg till en veckas högsta på 98,47 innan det sjönk till 98,34.

Indexet ligger kvar på en nedgång på 1,55 % under april, efter att ha stigit med 2,3 % i mars, drivet av efterfrågan på säkra hamnar efter krigsutbrottet.

Analytiker noterade att de relativt begränsade rörelserna på valutamarknaden, med dollarn som backar från några av sina tidiga vinster, tyder på en viss kvarvarande optimism om att en lösning fortfarande är möjlig trots helgens motgångar.

Chris Weston, forskningschef på Pepperstone, sa:

"Medan marknadstonen lutar åt riskaversion i början av veckan, verkar rörelserna hittills vara ordnade och inte tyda på en större volatilitetschock."

Han tillade: "Marknadsaktörerna inser att vägen mot ett formellt avtal inte kommer att vara linjär och kommer att förbli föremål för plötsliga förändringar, så en förändring i stämningen skulle inte vara helt överraskande."

Marknaderna fokuserar på Hormuzsundet

Kriget har gått in i sin åttonde vecka och har orsakat den allvarligaste energiförsörjningschocken i historien, vilket lett till stigande oljepriser till följd av den faktiska stängningen av Hormuzsundet, genom vilket ungefär en femtedel av den globala oljeförsörjningen vanligtvis passerar.

USA fortsätter att införa en blockad av iranska hamnar, medan Iran har hävt och sedan återinfört sin blockad av sjötrafiken genom denna viktiga vattenväg.

Detta ledde till en återhämtning av oljepriserna på måndagen, där Brent-råoljans kontrakt steg med mer än 6 % till 95,92 dollar per fat, medan det amerikanska West Texas Intermediate (WTI) steg till 89,29 dollar per fat, en ökning med 6,5 %.

Nick Twidale, chefsstrateg på ATFX Global i Sydney, sa:

"Hormuzsundet är fortfarande den grundläggande faktorn för många, och hoppet om att USA och Iran ska sitta vid förhandlingsbordet innan vapenvilan löper ut verkar nu avlägset."

Han tillade: "För närvarande tror jag att vi kommer att se ytterligare nedgångar i risktillgångar under de kommande sessionerna."

Japanska yenen under press

Den japanska yenen sjönk till 158,96 per dollar, även om den fortfarande ligger under den kritiska nivån på 160 som handlare befarar kan få myndigheterna att ingripa för att stödja valutan.

Silverpriserna sjönk med mer än 2,5 % på den europeiska marknaden på måndagen, från femveckorshögsta nivåer på grund av aktiv korrigering och vinsthemtagningar, tillsammans med tryck från en stigande amerikansk dollar driven av förnyade geopolitiska spänningar i Mellanöstern.

Den amerikanska flottans beslagtagande av ett iranskt lastfartyg har eskalerat spänningarna mellan USA och Iran om kontrollen över Hormuzsundet, medan Teheran fortsätter att vägra delta i en ny förhandlingsrunda som är planerad till senare idag i Pakistan.

Prisöversikt

- Silverpriser idag: Silvermetallpriserna sjönk med 2,65 % till (78,65 USD), från en öppningsnivå på (80,78 USD), vilket också markerade den dagliga högstanivån.

- Vid fredagens prisavveckling ökade silverpriserna med 0,3 %, vilket var den första uppgången på tre dagar, och nådde en femveckors högsta nivå på 83,06 dollar per uns efter Irans tillkännagivande om att öppna Hormuzsundet.

- Förra veckan steg silverpriset med 6,4 %, vilket var den fjärde raka veckovisa uppgången, med stöd av den iranska vapenvilan och ett förbättrat marknadssentiment.

Den amerikanska dollarn

Dollarindexet steg med 0,15 % på måndagen, vilket var en fortsatt uppgång för tredje gången i rad och nådde sin högsta nivå på nästan en vecka. Detta återspeglar den amerikanska valutans fortsatta uppgång mot en korg av globala valutor.

Uppgången drivs av förnyade köp av amerikanska dollar som säkra tillflyktsorter mitt i eskalerande spänningar mellan USA och Iran och minskande utsikter till ett fredsavtal i Mellanöstern.

Charu Chanana, chef för investeringsstrategi på Saxo, noterade att helgens eskalering har återupplivat den geopolitiska riskpremien precis som marknaderna hade börjat prisa in potentiella fredsvinster.

Uppdateringar om det iranska kriget

- Den iranska flottan meddelade att Hormuzsundet stängs igen från och med lördagseftermiddagen tills den amerikanska blockaden mot iranska fartyg hävs.

– USA:s president Donald Trump uppgav att den amerikanska flottan stoppade det iranskflaggade lastfartyget "Tosca" i Omanbukten.

Teheran kallade attacken mot fartyget för en "piratdåd" och ett uppenbart brott mot vapenviloavtalet och lovade att vedergälla.

– Medan Islamabad förbereder sig för att vara värd för en andra omgång fredsförhandlingar idag, har Iran hittills vägrat att delta.

– Internationella och regionala parter pressar Teheran att ansluta sig till samtalen innan den två veckor långa vapenvilan löper ut imorgon, tisdag.

Globala oljepriser

De globala oljepriserna steg med mer än 5 % på måndagen, vilket innebar en stark återhämtning från fyra veckors lägsta nivåer, då oron för leveransstörningar från Arabiska viken återuppstod efter att Hormuzsundet stängdes igen.

Stigande oljepriser väcker förnyad oro över en accelererande inflation, vilket kan få globala centralbanker att höja räntorna på kort sikt – en kraftig förändring från förväntningarna om räntesänkningar eller långvariga pauser före kriget.

Amerikanska räntor

- Enligt CME-gruppens FedWatch-verktyg är sannolikheten att de amerikanska räntorna ska hållas oförändrade vid aprilmötet för närvarande prissatt till 99 %, medan sannolikheten för en höjning med 25 baspunkter ligger på 1 %.

– Investerare följer noga kommande amerikansk ekonomisk statistik för att omvärdera dessa förväntningar.

Guldpriserna sjönk med nästan 2 % på den europeiska marknaden på måndagen i början av veckans handel, efter att ha backat från en fyraveckors högsta nivå på grund av aktiv korrigering och vinsthemtagningar, i kombination med tryck från den stigande amerikanska dollarn på valutamarknaden.

Den amerikanska flottans beslagtagande av ett iranskt lastfartyg ledde till eskalerande spänningar mellan USA och Iran om kontrollen över Hormuzsundet, där Teheran fortsätter att vägra att delta i en ny förhandlingsrunda som är planerad att hållas i Pakistan senare idag.

Prisöversikt

- Guldpriser idag: Guldmetallpriserna sjönk med cirka 2,0 % till (4 737,15 USD) från öppningsnivån på (4 829,31 USD) och noterades som högsta på (4 829,31 USD).

- Vid prisavvecklingen på fredagen ökade guldpriset med 0,85 %, vilket var den första uppgången på tre dagar, och nådde en fyraveckors högsta nivå på 4 890,78 dollar per uns efter Irans tillkännagivande att öppna Hormuzsundet för global navigering.

- Förra veckan ökade ädelmetallen "guld" med 1,7 %, vilket är den fjärde raka veckovisa uppgången, tack vare den iranska vapenvilan och det förbättrade marknadssentimentet.

Den amerikanska dollarn

Dollarindexet steg på måndagen med 0,15 %, vilket fortsatte sina vinster för tredje handelsdag i rad och nådde sin högsta nivå på nästan en vecka, vilket återspeglar den amerikanska valutans fortsatta uppgång mot en korg av globala valutor.

Denna uppgång kommer mitt i förnyat köp av den amerikanska dollarn som en säker hamn, med tanke på de eskalerande spänningarna mellan USA och Iran och de försvagade chanserna att nå ett fredsavtal i Mellanöstern.

Charu Chanana, chef för investeringsstrategi på Saxo, uttalade: Helgens eskalering har återupplivat den geopolitiska riskpremien precis som marknaderna började prisa in fredsvinster.

Uppdateringar om det iranska kriget

- Den iranska flottan meddelade att Hormuzsundet stängs igen från och med lördagseftermiddagen tills den amerikanska blockaden mot iranska fartyg hävs.

– USA:s president Donald Trump uppgav att den amerikanska flottan stoppade det iranskflaggade lastfartyget "Tosca" i Omanbukten.

– Teheran ansåg attacken mot fartyget vara en "pirathandling till sjöss" och ett uppenbart brott mot vapenviloavtalet och lovade att svara på denna eskalering.

– Medan Pakistans huvudstad Islamabad förbereder sig för att vara värd för en andra omgång fredsförhandlingar senare idag, vägrar Iran att delta i denna omgång hittills.

– Flera internationella och regionala parter pressar Teheran att delta i fredsförhandlingarna innan det två veckor långa vapenvileavtalet löper ut imorgon, tisdag.

Globala oljepriser

De globala oljepriserna steg på måndagen med mer än 5 % som en del av en stark återhämtning från en fyraveckorslägsta nivå, mitt i förnyad rädsla för leveransstörningar från Arabiska viken, särskilt efter att Hormuzsundet återigen stängts för oljetankfartyg.

Utan tvekan förnyar de stigande globala oljepriserna oron för en accelererande inflation, vilket kan få globala centralbanker att höja räntorna på kort sikt – en kraftig förändring från förväntningarna före kriget om att sänka eller hålla räntorna stabila under en lång period.

Amerikanska räntor

- Enligt CME-gruppens FedWatch-verktyg är prissättningen av sannolikheten för att hålla de amerikanska räntorna oförändrade vid aprilmötet för närvarande stabil på 99 %, och prissättningen av sannolikheten för att höja räntorna med cirka 25 baspunkter är på 1 %.

– För att kunna omvärdera dessa sannolikheter följer investerare noga publiceringen av mer ekonomisk data från USA.

Förväntningar på guldprestanda

Marknadsstrategen Ilya Spivak sa: Guldpriserna föll idag efter att vapenvilan mellan USA och Iran, som marknaderna firade förra veckan, verkade vara på väg att kollapsa.

Christopher Wong, strateg på OCBC Bank, uttalade: Under tiden förväntar vi oss fortfarande att guldhandelstrenden kommer att påverkas av den allmänna risksentimentet, och detta beror starkt på resultaten av vapenvilosamtalen.

SPDR-fonden

Guldinnehaven hos SPDR Gold Trust, världens största guldbaserade börshandlade fond, ökade på fredagen med cirka 7,71 ton, vilket är den fjärde dagliga ökningen i rad och bringar den totala nivån till 1 060,62 ton, vilket är den högsta nivån sedan 19 mars.