Bitcoin sjönk något på onsdagen och förblev under press då den fortsatta osäkerheten kring amerikanska tullar och den avtagande ekonomiska tillväxten höll handlare försiktiga mot riskkopplade tillgångar.

Världens största kryptovaluta föll med 0,8 % till 113 467,7 dollar klockan 00:54 Eastern Time (04:54 GMT), vilket ligger nära den lägsta nivån på ungefär en månad, vilken den nådde tidigare i veckan.

Kryptovalutapriserna sjönk i stort sett, då den korta återhämtningen för altcoins tappade fart mitt i svag riskaptit.

Bitcoin och andra kryptovalutor förblev också sårbara för utökad vinsthemtagning efter starka vinster som redovisades under juli.

Novogratz: Bitcoin Treasury-fokuserade företag kan ha nått sin topp

Michael Novogratz, grundare av Galaxy Digital (TSX: GLXY) och en framstående förespråkare för kryptovalutor, varnade på tisdagen för att trenden att bilda företag inriktade på att inneha bitcoin och förbättra sina balansräkningar kan ha nått sin kulmen.

”Frågan är nu: Vilka av de befintliga företagen kommer att bli jättar?” sa Novogratz under företagets samtal om resultatet för andra kvartalet.

Han varnade för att det stora antalet företag som innehar bitcoin- och ether-statsobligationer skulle kunna avskräcka nya aktörer från att gå med i sektorn på grund av "brist på syre", troligen med hänvisning till likviditetsbegränsningar och begränsade finansieringsmöjligheter på den nuvarande marknaden.

Hans kommentarer kommer vid en tidpunkt då flera företag anskaffar kapital genom aktieemissioner för att investera i bitcoin – i syfte att efterlikna Strategys (NASDAQ: MSTR) framgång.

Michael Saylors företag är fortfarande den största institutionella innehavaren av bitcoin och har sett en massiv ökning av marknadsvärderingen då investerare söker bitcoinexponering via dess aktie. Strategy har samlat in tiotals miljarder dollar genom flera aktieemissioner, alla avsedda för bitcoinköp.

Strategys senaste köp – tillsammans med nya aktörer som japanska Metaplanet Inc. (TYO: 3350) – har dock inte varit tillräckliga för att stoppa bitcoins prisfall.

Bitcoin möter motstånd vid 116 000 dollar då tekniska signaler blir baisseartade

Bitcoin fann stöd på söndagen nära sitt 50-dagars exponentiella glidande medelvärde (EMA) på 113 058 dollar, och lyckades återhämta sig något under dagen därpå och närmade sig det lägre konsolideringsbandet på 116 000 dollar. Kryptovalutan mötte dock en mindre nedgång nära den motståndsnivån på tisdagen och låg fram till onsdagen kvar under 114 000 dollar.

Om 50-dagars EMA på 113 058 dollar inte lyckas hålla som stöd och bitcoin stänger under sitt tidigare rekordhöga på 111 980 dollar på daglig basis, kan nedgången sträcka sig mot ett omtest av det viktigaste psykologiska stödet på 110 000 dollar.

På det dagliga diagrammet visar Relative Strength Index (RSI) 44 efter att ha misslyckats med att bryta över den neutrala nivån på 50, vilket indikerar att den baisseartade trenden stärks. Samtidigt har Glidande medelvärde för konvergensdivergens (MACD) visat en baisseartad övergång sedan den 23 juli, en signal som kvarstår och stöder den nedåtgående trenden.

Men om bitcoin lyckas hålla sig över sitt 50-dagars EMA på 113 058 dollar, är en återhämtning mot den viktigaste motståndsnivån på 116 000 dollar fortfarande möjlig.

Oljepriserna steg på onsdagen efter att ha återhämtat sig från en femveckorslägsta nivå dagen innan, då handlare fokuserade på USA:s president Donald Trumps hot att införa högre tullar mot Indien för dess inköp av rysk råolja, tillsammans med en större än väntad minskning av amerikanska råoljelagren.

Brent-råolja steg med 90 cent, eller 1,3 %, till 68,54 dollar per fat klockan 09:36 GMT, medan US West Texas Intermediate (WTI) steg med 92 cent, eller 1,4 %, till 66,08 dollar.

Båda riktmärkena hade sjunkit med mer än 1 dollar på tisdagen, vilket var de lägsta nivåerna på fem veckor och markerade den fjärde raka förlustsessionen.

Ashley Kelty, analytiker på Panmure Liberum, sa: ”Oljepriserna stiger idag medan marknaderna väntar på reaktioner från Indien och Kina på hotet om sekundära sanktioner.”

Hon tillade: ”Det finns förväntningar om att Indien kan minska sina inköp av rysk råolja, även om jag inte tror att det kommer att upphöra helt – landet gör extraordinära vinster på billig rysk olja.”

Marknaden fick stöd av Trumps förnyade hot på tisdagen att införa högre tullar mot Indien på grund av dess energiaffärer med Ryssland. Indien är, tillsammans med Kina, bland de största köparna av rysk olja.

I en relaterad händelse anlände den amerikanska sändebuden Steve Witkoff till Moskva på onsdagen för ett nöduppdrag som syftar till att uppnå ett genombrott i Ukrainakriget – bara två dagar före Trumps deadline för Ryssland att gå med på ett fredsavtal eller möta nya sanktioner.

Analytiker på Roth Capital Markets skrev i en notis på tisdagskvällen: ”Sammantaget är utsikterna för Ryssland-Ukraina-konflikten fortfarande osäkra, men det pågående kriget och hoten om eskalerande tullar kommer sannolikt att hålla oljepriserna uppe på kort sikt tills den potentiella effekten av dessa tullar på oljeexporten blir tydligare.”

De tillade: ”Vi förväntar oss begränsad inverkan på rysk oljeexport, eftersom vi tror att Kina kan absorbera den stora majoriteten av landets råolja.”

Marknaden fann också stöd av en minskning av de amerikanska råoljelagren förra veckan. Enligt två källor som hänvisar till data från American Petroleum Institute på tisdagen minskade lagren med 4,2 miljoner fat.

Den siffran överstiger vida det oljauttag på 600 000 fat som prognostiserades i en Reuters-undersökning för veckan som slutar den 1 augusti.

Giovanni Staunovo, analytiker på UBS, kommenterade: ”Gårdagens API-data som visade en nedgång i amerikanska råoljelagren var stödjande för priserna” och tillade att ”oro för leveransstörningar från spänningarna mellan USA och Indien redan är inprisad i marknaden.”

Den amerikanska dollarn låg kvar inom sitt senaste handelsintervall på onsdagen, då investerare valde att förbli neutrala efter ytterligare en omgång svag amerikansk ekonomisk statistik och inför president Donald Trumps kommande utnämning till Federal Reserve Board.

Trump sade på tisdagen att han skulle besluta om en kandidat som ska ersätta den avgående styrelseledamoten Adriana Kugler i slutet av veckan, och har begränsat listan för nästa Fed-ordförande – som ska efterträda Jerome Powell – till fyra kandidater.

Samma dag visade data att aktiviteten i den amerikanska tjänstesektorn förblev oväntat oförändrad i juli, medan insatskostnaderna steg i sin snabbaste takt på nästan tre år, vilket belyser den ekonomiska effekten av Trumps tullar, som också börjar tynga företagens vinster.

Ändå var handlare försiktiga med att gå in i nya positioner tills Federal Reserves inriktning blir tydligare, mitt i växande oro för att partilojalitet skulle kunna smyga sig in i den traditionellt reserverade och oberoende världen av penningpolitik.

Dollarn steg senast med 0,1 % mot den japanska yenen till 147,78, medan euron låg stabilt på 1,1577 dollar. Det brittiska pundet sjönk med 0,1 % till 1,329 dollar.

Francesco Pesole, strateg på ING Bank, skrev i en analysrapport: ”Trumps offentliga attacker mot Bureau of Labor Statistics gällande revideringar av arbetsmarknadsstatistik har hittills inte haft någon större inverkan på marknaden, men det kommer att avgöra om den nya nominerade Fed-ordföranden återspeglar den berättelsen. Om det händer kan det ge näring åt rädslan för att Fed kommer att koppla bort sig från officiell data – ett scenario som vi ser som klart negativt för dollarn.”

Även om dollarns rörelser har varit lugna den här veckan har valutan ännu inte återhämtat sig från fredagens kraftiga förluster – dess största endagsfall på nästan fyra månader – efter en oroande sysselsättningsrapport.

Trump avskedade BLS-kommissionären Erica McEnturfer förra veckan efter att juli månads arbetsmarknadsrapport publicerades.

Dollarn steg med 0,1 % mot en valutakorg till 98,785, fortfarande långt under fredagens högsta nivå på 100,25, som nåddes strax innan statistiken om löner utanför jordbruket släpptes.

Marknaderna prisar fortfarande in en 86,5 % chans för en räntesänkning från Fed i september, med ungefär 56 punkters lättnader inprisade vid årets slut.

Data som tisdagens ISM-tjänste-PMI belyser dock komplexiteten i Feds utmaning – att balansera prispressen från Trumps tullar med tecken på en försvagad amerikansk ekonomi.

Ray Attrill, chef för valutastrategi på National Australia Bank (NAB), sa: ”ISM-tjänsteindexet luktar tydligt av stagflation ... och det är ett tveeggat svärd när det gäller penningpolitiska konsekvenser.”

Han tillade: ”För närvarande tror vi att marknaden kan visa för mycket förtroende för att en åtgärd i september är en avgjord affär.”

Räntorna på amerikanska statsobligationer steg, där 10-årsräntan steg med 4,2 baspunkter till 4,238 % och 2-årsräntan steg med 2,9 baspunkter till 3,774 %, efter en auktion av treåriga obligationer värda 58 miljarder dollar som analytiker ansåg vara relativt svag, med en bid-to-cover-kvot på 2,53.

Fler auktioner är planerade denna vecka, inklusive 42 miljarder dollar i 10-åriga obligationer på onsdag och 25 miljarder dollar i 30-åriga obligationer på torsdag.

Bland andra valutor steg både den australiska och den nyzeeländska dollarn med 0,3 %, där den australiska dollarn nådde 0,64895 dollar och den nyzeeländska dollarn 0,59181 dollar.

Guldpriserna sjönk på de europeiska marknaderna på onsdagen för första gången på fem handelsdagar, från en tvåveckors högsta nivå på grund av aktiv korrigering och vinsthemtagningar. Ytterligare förluster begränsades dock av en svagare amerikansk dollar mot en korg av globala valutor.

Handeln låg kvar inom ett snävt intervall då investerare undvek att bygga stora positioner inför president Donald Trumps kommande beslut om utnämningar av Federal Reserve.

Priset

• Guldpriserna idag: Guldpriset sjönk med 0,35 % till 3 369,15 dollar, en minskning från öppningsnivån på 3 380,64 dollar. Handelshögsta var 3 385,41 dollar.

• Vid tisdagens uppgörelse steg guldpriserna med 0,2 %, vilket var den fjärde dagliga uppgången i rad, och nådde en tvåveckors högsta nivå på 3 390,51 dollar per uns, med stöd av stigande förväntningar om en amerikansk räntesänkning i september.

Den amerikanska dollarn

US-dollarindexet sjönk med 0,1 % på onsdagen, återupptog förlusterna efter en två dagar lång paus och närmade sig en tvåveckorslägsta – vilket återspeglar den amerikanska dollarns svaghet mot globala valutor.

Marknadsprissättningen för en sänkning av den amerikanska räntan med 25 baspunkter i september steg från 85 % till 90 % efter att data visade en oväntad avmattning av den amerikanska tjänstemarknaden under juli.

Trump-utnämningar

Marknaderna följer noga president Donald Trumps nomineringar till Federal Reserve efter att guvernör Adriana Kugler avgick förra fredagen, liksom hans val till chef för Bureau of Labor Statistics.

Trump uppgav på tisdagen att han snart kommer att tillkännage beslut gällande Kuglers kortsiktiga ersättare, inklusive hans val av nästa ordförande för Federal Reserve. Finansminister Scott Bessent har uteslutits som kandidat för att efterträda nuvarande ordförande Jerome Powell, vars mandatperiod löper ut i maj 2026.

Trump sa att Bessent ”inte vill” bli ordförande för Fed, men noterade att fyra andra kandidater fortfarande är i tävlan.

Amerikanska räntor

• San Franciscos centralbankschef Mary Daly uppgav på måndagen att det, mitt i ökande tecken på svag arbetsmarknad och inga tecken på fortsatt inflation från tullar, är dags att sänka räntorna.

• Enligt CME Groups FedWatch-verktyg är sannolikheten för en räntesänkning med 25 baspunkter vid septembermötet för närvarande 88 %, medan chansen för oförändrad ränta är 12 %.

• För oktobermötet ligger sannolikheten för en sänkning med 25 baspunkter kvar på 95 %, med 5 % chans för oförändrad förändring.

• För att omvärdera dessa förväntningar väntar investerare på kommentarer från flera tjänstemän vid Federal Reserve under dagen.

Guldutsikter

Bryan Lan, VD för det Singapore-baserade handelsföretaget GoldSilver Central, sa: ”Vi ser att guldpriset håller sig uppe, och det trendar faktiskt något högre.” Han tillade: ”Vi förväntar oss att guldpriset kommer att testa den övre delen av handelsintervallet nära 3 393 dollar, och möjligen till och med 3 400 dollar.”

SPDR-fonden

Innehaven i SPDR Gold Trust, världens största guldbaserade börshandlade fond, ökade med cirka 1,14 ton på tisdagen – den andra dagliga ökningen i rad – vilket ger en totalsumma på 955,94 ton, den högsta nivån sedan den 28 juli.