Den amerikanska dollarn försvagades mot större valutor på måndagen då förhoppningarna växte om ett avtal som skulle kunna öppna Hormuzsundet igen, vilket skulle driva oljepriserna under 100 dollar per fat, trots att både USA och Iran bagatelliserade chanserna till ett nära förestående avtal.

Samtidigt stängdes flera stora globala marknader, inklusive USA, Hongkong, Storbritannien och stora delar av Europa, för helgdagar, vilket ledde till minskad marknadslikviditet.

Mot den japanska yenen föll dollarn med 0,2 % till 158,94 yen, medan euron steg med 0,31 % till 1,11639 dollar och det brittiska pundet steg med 0,42 % till 1,34865 dollar.

Den australiska dollarn steg också med 0,5 % till 0,7162 dollar, medan den nyzeeländska dollarn steg med 0,37 % till 0,58685 dollar.

Samtidigt sjönk det amerikanska dollarindexet med cirka 0,2 % till 99,059 poäng.

Medan de diplomatiska ansträngningarna för att lösa kriget med Iran fortsatte, sa USA:s utrikesminister Marco Rubio att USA antingen skulle nå en bra överenskommelse eller hantera Iran ”på ett annat sätt”.

För sin del sa talespersonen för Irans utrikesministerium att båda sidor hade nått slutsatser om flera frågor som ingår i det potentiella samförståndsavtalet med Washington, men betonade att detta inte innebar att Teheran var nära att underteckna ett avtal.

Oljemarknaderna sjönk i förhoppningar om ett fredsavtal, där Brent Crude föll med 4,5 % till 98,9 dollar per fat, medan West Texas Intermediate sjönk med 4,4 % till 88,98 dollar per fat.

Under helgen framkom motstridiga signaler gällande fredsavtalet. President Donald Trump sade på sociala medier på lördagen att ett memorandum för ett fredsavtal med Iran hade "till stor del förhandlats fram", medan både länder och medlare i Pakistan rapporterade framsteg.

Trump uppgav dock senare på söndagen på Truth Social att den amerikanska blockaden av iranska fartyg i Hormuzsundet ”kommer att förbli helt i kraft tills ett avtal har nåtts, ratificerats och undertecknats”.

Chris Weston sa att marknaderna hade vant sig vid att vara tålmodiga medan de väntade på ett konkret genombrott, men noterade att basscenariot fortfarande pekar mot en eventuell överenskommelse.

Han tillade att ett fallande Brent-råoljapris mot 90 dollar per fat skulle kunna ge ytterligare ett uppsving för risktillgångar, tillsammans med lättnader på kortsiktiga inflationsförväntningar och lägre satsningar på räntehöjningar under 2027.

I Europa sade Yannis Stournaras på måndagen att om inflationen i eurozonen överstiger Europeiska centralbankens mål avsevärt, även tillfälligt, bör beslutsfattare överväga en försiktig övergång till en stramare penningpolitik.

Investerare följer också flera viktiga ekonomiska pressmeddelanden den här veckan, inklusive den amerikanska sysselsättningsrapporten från ADP på tisdagen och förtroendeundersökningar för euroområdet på torsdagen.

Guldpriserna steg med mer än 1,5 % i den europeiska handeln på måndagen och var på väg att nå sina högsta nivåer på flera veckor, med stöd av en svagare amerikansk dollar och fallande globala oljepriser, mitt i ett stort genombrott i fredsförhandlingarna mellan USA och Iran.

Lägre oljepriser minskar oron för en accelererande inflation, vilket potentiellt ger större centralbanker mer utrymme att hålla räntorna oförändrade på kort sikt, medan förväntningarna på framtida räntesänkningar fortsätter att öka.

Prisöversikt

• Guldpriser idag:

Guldpriset steg med mer än 1,5 % till 4 580,00 dollar per uns, från en öppningsnivå på 4 509,51 dollar. Även handelsbotten noterades till 4 509,51 dollar.

• Vid fredagens uppgörelse sjönk guldpriserna med 0,75 %, vilket är deras andra dagliga nedgång i rad, pressad av en starkare amerikansk dollar och stigande globala oljepriser.

• Guldpriset sjönk med cirka 0,7 % förra veckan, vilket var en andra rak veckovis nedgång på grund av stigande avkastning på långfristiga amerikanska statsobligationer.

Amerikansk dollar

US-dollarindexet föll med cirka 0,4 % på måndagen, ytterligare bort från en sexveckors högsta nivå på 99,52 poäng och på väg mot sin första förlust på de senaste tre handelsdagarna. Detta återspeglar en bred svaghet i den amerikanska valutan mot en korg av större och mindre valutor.

Som välkänt gör en svagare dollar guld prissatt i amerikanska dollar mer attraktivt för innehavare av andra valutor.

Utöver vinsthemtagningar försvagades dollarn i takt med att investerarnas riskaptit förbättrades, mitt i en stigande optimism om att USA och Iran närmar sig ett fredsavtal som skulle kunna avsluta kriget i Mellanöstern.

Globala oljepriser

Oljepriserna föll med mer än 6 % i början av veckan och nådde sina lägsta nivåer på tre veckor, då oron för störningar i leveranserna från Arabiska viken minskade samtidigt som förväntningarna om att Hormuzsundet snart skulle kunna öppnas igen för oljetankfartyg.

Senaste utvecklingen i Irankriget

• USA och Iran är enligt uppgift nära att nå ett slutgiltigt avtal för att avsluta kriget i Mellanöstern.

• Trump sa att ”en stor del” av utkastet till avtal redan hade förhandlats fram, men inte helt slutförts, och tillade att ”tiden är på Washingtons sida” för att säkra en ”bra och lämplig” överenskommelse.

• Källor uppgav att avtalsramverket inkluderar en förlängning av vapenvilan i 60 dagar, vilket ger förhandlarna tid att slutföra de detaljerade villkor som krävs för att permanent avsluta konflikten.

• Avtalet omfattar enligt uppgift även återöppning av Hormuzsundet, ett upphörande av den amerikanska flottblockaden mot iranska hamnar och att Iran får sälja olja enligt specifika undantag.

• Källor tillade att flera kontroversiella frågor fortfarande är olösta, inklusive tillsynen över Hormuzsundet, Irans fullständiga överlämnande av höganrikat uran och frisläppandet av frysta iranska tillgångar.

• Amerikanska tjänstemän sade att avtalet inte skulle undertecknas på måndag och att slutgiltiga godkännanden fortfarande kan ta flera dagar.

• Nyhetsbyrån Tasnim varnade för att utkastet till avtal kunde kollapsa på grund av oenigheter om frysta iranska tillgångar.

Amerikanska räntor

• Kevin Warsh svors officiellt in som ordförande för Federal Reserve på fredagen.

• Enligt CME-gruppens FedWatch-verktyg prisar marknaderna för närvarande in en sannolikhet på 52 % för en räntehöjning från Federal Reserve i december, jämfört med drygt 16 % i början av maj.

• Marknaderna prissätter också en 100 % sannolikhet att de amerikanska räntorna kommer att förbli oförändrade vid junimötet, medan sannolikheten för en räntesänkning med 25 baspunkter är noll.

• Investerare följer noga kommande amerikansk ekonomisk statistik och kommentarer från tjänstemän vid Federal Reserve för att omvärdera dessa förväntningar.

Guldutsikter

KCM Trades chefsmarknadsanalytiker Tim Waterer sade att Trumps uttalanden hade ökat marknadens förhoppningar om någon form av avtal med Iran som skulle kunna leda till att Hormuzsundet öppnas igen.

Han tillade att denna möjlighet påverkade oljepriserna negativt och i sin tur gav ett positivt stöd för guld ur ett inflationsperspektiv.

SPDR Gold Trust

Guldinnehaven hos SPDR Gold Trust, världens största guldbaserade börshandlade fond, minskade med cirka 2,85 ton på fredagen, vilket sänkte det totala innehavet till 1 034,85 ton, den lägsta nivån sedan 8 maj.

Euron steg i den europeiska handeln på måndagen mot en korg av globala valutor. Den började återhämta sig från sexveckorslägsta nivåer mot den amerikanska dollarn och är på väg mot sin första uppgång på de senaste tre handelsdagarna, med stöd av köpaktivitet från lägre nivåer.

Den gemensamma valutan gynnades också av en avmattning i den amerikanska dollarn och en kraftig nedgång i de globala oljepriserna, mitt i en positiv utveckling i fredssamtalen mellan USA och Iran och växande förväntningar på att Hormuzsundet ska öppnas igen.

Med fallande oljepriser och lättande inflationstryck minskade marknadsprissättningen för en räntehöjning från Europeiska centralbanken i juni, medan investerare väntar på ytterligare ekonomisk data från euroområdet för att omvärdera dessa förväntningar.

Prisöversikt

• Eurons växelkurs idag:

Euron steg mot dollarn med 0,4 % till 1,1649 dollar, jämfört med fredagens stängningsnivå på 1,1602 dollar. Paret noterade en intradagslägsta på 1,1628 dollar.

• Euron avslutade fredagen med en nedgång på cirka 0,15 % mot dollarn, vilket är den andra dagliga nedgången i rad, efter att ha nått en sexveckorslägsta på 1,1576 dollar under föregående handelsdag.

• Förra veckan tappade euron 0,2 % mot dollarn, vilket var den andra raka veckans nedgång på grund av stigande amerikanska statsobligationsräntor.

Amerikansk dollar

US-dollarindexet föll med cirka 0,4 % på måndagen, efter att ha tappat sin sexveckors högsta nivå på 99,52 poäng och är på väg mot sin första förlust på de senaste tre handelsdagarna. Detta återspeglar en bred svaghet i den amerikanska valutan mot en korg av globala valutor.

Utöver vinsthemtagningar försvagades dollarn i takt med att marknadens riskaptit förbättrades, drivet av en ökande optimism om att USA och Iran är nära att nå ett fredsavtal som skulle kunna avsluta kriget i Mellanöstern.

Globala oljepriser

Oljepriserna föll med mer än 6 % i början av veckan och nådde de lägsta nivåerna på tre veckor, då oron för störningar i leveranserna från Arabiska viken minskade samtidigt som förväntningarna om att Hormuzsundet snart skulle kunna öppnas igen för oljetankfartyg.

Senaste utvecklingen i Irankriget

• USA och Iran är enligt uppgift nära att nå ett slutgiltigt avtal för att avsluta kriget i Mellanöstern.

• Trump sa att ”en stor del” av utkastet till avtal redan hade förhandlats fram, men inte helt slutförts, och tillade att ”tiden är på Washingtons sida” för att säkra en ”bra och lämplig” överenskommelse.

• Källor uppgav att det föreslagna avtalet inkluderar en förlängning av vapenvilan i 60 dagar, vilket ger förhandlarna tid att slutföra de detaljerade villkor som krävs för att permanent avsluta konflikten.

• Avtalet omfattar enligt uppgift även återöppning av Hormuzsundet, ett upphörande av den amerikanska flottblockaden mot iranska hamnar och att Iran får sälja olja enligt specifika undantag.

• Källor tillade att flera kontroversiella frågor fortfarande är olösta, inklusive tillsynen över Hormuzsundet, Irans fullständiga överlämnande av höganrikat uran och frisläppandet av frysta iranska tillgångar.

• Amerikanska tjänstemän sade att avtalet inte skulle undertecknas på måndag och att slutgiltiga godkännanden fortfarande kan ta flera dagar.

• Nyhetsbyrån Tasnim varnade för att utkastet till avtal kunde kollapsa på grund av oenigheter om frysta iranska tillgångar.

Europeiska räntor

• Källor uppgav förra veckan för Reuters att Europeiska centralbanken med stor sannolikhet kommer att höja räntorna i juni, med tanke på att inflationsförväntningarna rör sig mot ett oönskat scenario.

• Men med fallande globala oljepriser sänkte penningmarknaderna prissättningen för en ECB-räntehöjning med 25 punkter i juni från 70 % till 55 %.

• Investerare väntar nu på ytterligare ekonomisk statistik från euroområdet om inflation, arbetslöshet och löner för att omvärdera dessa förväntningar.

Den japanska yenen steg i den asiatiska handeln på måndagen mot en korg av större och mindre valutor, i ett försök att återhämta sig från en treveckorslägsta nivå mot den amerikanska dollarn och är på väg mot sin första uppgång på de senaste tre handelsdagarna, med stöd av köpaktivitet från lägre nivåer.

Yenen gynnades också av en avmattning av den amerikanska dollarn och en kraftig nedgång i de globala oljepriserna, mitt i en växande optimism om att USA och Iran närmar sig ett fredsavtal.

Samtidigt minskade det lättade inflationstrycket på beslutsfattarna vid Bank of Japan förväntningarna om en räntehöjning i juni, eftersom investerare väntar på ytterligare ekonomisk data från världens fjärde största ekonomi.

Prisöversikt

• Japansk yen växelkurs idag:

Dollarn föll mot yenen med cirka 0,3 % till 158,75 yen, jämfört med fredagens stängningsnivå på 159,18 yen. Paret noterade en intradagshögsta på 158,96 yen.

• Yenen avslutade fredagen med en nedgång på cirka 0,2 % mot dollarn, vilket är den andra dagliga nedgången i rad, efter att ha nått en treveckorslägsta nivå på 159,34 yen under föregående handelsdag.

• Förra veckan tappade yenen 0,3 % mot dollarn, vilket var en andra rak veckovis nedgång. Fortsatt inflationsdata pekar på att pristrycket på den japanska centralbanken minskar.

Amerikansk dollar

US-dollarindexet föll med cirka 0,4 % på måndagen, efter en sexveckors högsta nivå på 99,52 poäng, och är på väg mot sin första förlust på de senaste tre handelsdagarna. Detta återspeglar en bred svaghet i den amerikanska valutan mot en korg av globala valutor.

Utöver vinsthemtagningar försvagades dollarn i takt med att marknadens riskaptit förbättrades, drivet av växande förhoppningar om att USA och Iran är nära att nå ett fredsavtal som skulle kunna avsluta kriget i Mellanöstern.

Globala oljepriser

Oljepriserna sjönk med mer än 6 % i början av veckan och nådde sina lägsta nivåer på tre veckor, då oron för störningar i leveranserna från Arabiska viken avtog samtidigt som förväntningarna om att Hormuzsundet snart skulle kunna öppnas igen för oljetankfartyg.

Senaste utvecklingen i Irankriget

• USA och Iran närmar sig enligt uppgift ett slutgiltigt avtal för att avsluta kriget i Mellanöstern.

• Trump sa att ”en stor del” av utkastet till avtal redan hade förhandlats fram, men inte helt slutförts, och tillade att ”tiden är på Washingtons sida” för att säkra en ”bra och lämplig” överenskommelse.

• Källor uppgav att avtalsramverket inkluderar en förlängning av vapenvilan i 60 dagar, vilket ger förhandlarna tid att slutföra de detaljerade villkor som krävs för att permanent avsluta konflikten.

• Avtalet omfattar enligt uppgift även återöppning av Hormuzsundet, ett upphörande av den amerikanska flottblockaden mot iranska hamnar och att Iran får sälja olja enligt specifika undantag.

• Källor tillade att flera kontroversiella frågor fortfarande är olösta, inklusive tillsynen över Hormuzsundet, Irans fullständiga överlämnande av höganrikat uran och frisläppandet av frysta iranska tillgångar.

• Amerikanska tjänstemän sade att avtalet inte skulle undertecknas på måndag och att slutgiltiga godkännanden fortfarande kan ta flera dagar.

• Nyhetsbyrån Tasnim varnade för att utkastet till avtal kunde kollapsa på grund av oenigheter om frysta iranska tillgångar.

Japanska räntor

• Mitt i fallande oljepriser och avtagande inflationstryck sjönk marknadsprissättningen för en räntehöjning med en kvarts procentenhet från Bank of Japans junimöte från 70 % till 55 %.

• Investerare väntar nu på ytterligare japansk data om inflation, arbetslöshet och löner för att omvärdera dessa förväntningar.