Den amerikanska dollarn handlades knappt förändrad på måndagen efter att ha redovisat en blygsam veckovis nedgång, då investerare väntade på utvecklingen i fredssamtalen i Mellanöstern och veckans amerikanska sysselsättningsstatistik, vilket kan påverka den framtida inriktningen för Federal Reserves politik.

Dollarindexet, som mäter den amerikanska valutan mot en korg av sex större valutor, sjönk förra veckan mitt i förväntningarna om att USA och Iran närmade sig ett avtal som skulle kunna leda till att Hormuzsundet öppnas igen.

Stängningen av den viktiga oljefraktrutten drev upp energipriserna och försämrade inflationsförväntningarna, vilket fick vissa handlare att öka satsningarna på en räntehöjning från Federal Reserve senare i år.

Men utan nya tecken på framsteg i förhandlingarna och förnyade spänningar mellan USA och Iran under helgen har valutamarknaderna övergått i ett avvaktande läge.

”Vi väntar på att se framsteg i den ena eller andra riktningen”, säger Tommy von Brömsen, valutastrateg på Handelsbanken.

Han tillade att återöppningen av Hormuzsundet och en nedgång i oljepriserna skulle kunna försvaga dollarn på kort sikt, medan riskkänsliga valutor som den svenska kronan sannolikt skulle gynnas.

Dollarn fick initialt stöd under konflikten på grund av efterfrågan på säkra hamnar och den relativt begränsade effekten av högre energipriser på den amerikanska ekonomin. Den har dock sedan dess avstått från en del av dessa vinster mitt i osäkerheten kring konfliktens framtid.

Dollarindexet var föga förändrat på runt 99,02 efter att ha minskat med 0,4 % förra veckan.

Samtidigt sjönk euron något till 1,1652 dollar, medan det brittiska pundet steg med 0,1 % till 1,3460 dollar.

Fokus flyttas till Federal Reserve

Marknaderna satsar nu på att Federal Reserves nästa drag blir en räntehöjning, vilket motverkar förväntningarna som pekade på räntesänkningar före utbrottet av Irankonflikten.

Förändringen återspeglar högre energipriser och deras potentiella inverkan på inflationen, samt den fortsatta styrkan på den amerikanska arbetsmarknaden.

Den amerikanska rapporten om löner utanför jordbruket väntas publiceras den 5 juni. Ekonomer som Reuters har tillfrågat förväntar sig att arbetslösheten kommer att ligga kvar på 4,3 % och att ekonomin kommer att skapa cirka 85 000 jobb.

I en relaterad utveckling varnade Jerome Powell, vars mandatperiod som ordförande för Federal Reserve officiellt avslutades den 15 maj men som fortfarande är medlem i styrelsen, för politiseringen av penningpolitiken.

I ett tal på söndagen sa Powell att en anledning till att han valde att stanna kvar i styrelsen var vad han ser som fortsatta hot mot den amerikanska centralbankens oberoende.

Flera tjänstemän från Federal Reserve är planerade att tala denna vecka, inklusive Beth Hammack, Lorie Logan och Mary Daly.

Den japanska yenen granskas noga

Investerare väntar också på ett tal från chefen för Bank of Japan, Kazuo Ueda, på onsdag för att få ledtrådar till huruvida centralbanken avser att gå vidare med en räntehöjning vid nästa möte.

Även om det inte finns fullständig enighet inom Bank of Japan om beslutet, indikerade källor med kännedom om ärendet att ett uppehåll i minskningen av köpen av statsobligationer vinner stöd bland beslutsfattare.

Den japanska yenen sjönk med 0,1 % till 159,45 yen per dollar och låg kvar nära den nivå på 160 yen som tidigare fick japanska myndigheter att intervenera på valutamarknaden för att stödja valutan.

”160 yen verkar vara den röda linjen för japanska myndigheter”, sa von Brömsen.

"Jag tror att vi kommer att se ytterligare en intervention om vi närmar oss den nivån igen."

Den australiska dollarn förändrades knappt till 0,7179 dollar, medan den nyzeeländska dollarn föll med 0,4 % till 0,5969 dollar.

Guldpriserna föll med mer än 1 % i den europeiska handeln på måndagen, efter en tvåveckors högstanivå och på väg mot sin första förlust på tre sessioner, mitt i vinsthemtagningar och korrigerande försäljningstryck. Ädelmetallen kom också under press från en starkare amerikansk dollar och stigande oljepriser i samband med en ny våg av militära attacker mellan USA och Iran.

Den senaste omgången av attacker kommer samtidigt som Washington och Teheran fortsätter förhandlingar som syftar till att avsluta den tre månader långa konflikten, där USA:s president Donald Trump vill ha strängare villkor relaterade till Irans kärnvapenprogram.

Högre oljepriser har återupplivat inflationsoro, ökat trycket på Federal Reserves beslutsfattare och ökat förväntningarna om en amerikansk räntehöjning senare i år, i avvaktan på ytterligare ekonomisk data och kommentarer från Fed-tjänstemän.

Prisöversikt

• Guldpriserna idag: Spotpriset på guld föll med 1,1 % till 4 490,64 dollar per uns, en minskning från öppningsnivån på 4 540,17 dollar, efter att ha nått en intradagshögsta på 4 546,05 dollar.

• Vid fredagens uppgörelse steg guldpriset med 0,95 %, vilket är den andra dagliga uppgången i rad, och nådde en tvåveckors högsta nivå på 4 595,33 dollar per uns, med stöd av framsteg i fredsförhandlingarna mellan USA och Iran.

• Guldpriset minskade med cirka 1,8 % under maj, vilket var den tredje månadsnedgången i rad, på grund av svagare investeringsefterfrågan bland stigande globala statsobligationsräntor.

Amerikansk dollar

Dollarindexet steg med 0,15 % på måndagen som en del av en återhämtning från en tvåveckorslägsta nivå, vilket återspeglar den amerikanska valutans förnyade styrka mot en korg av globala valutor.

Framsteget kommer mitt i ökad försiktighet och minskad riskaptit efter att USA och Iran utväxlat en ny omgång militära attacker samtidigt som de fortsätter intensiva förhandlingar som syftar till att avsluta kriget och återöppna Hormuzsundet, en av världens viktigaste energihandelsrutter.

Globala oljepriser

Oljepriserna steg med mer än 3 % på måndagen och återhämtade sig från femveckorslägsta nivåer i takt med att de militära spänningarna eskalerade i Hormuzsundet, medan Israel utökade sin offensiv i Libanon, vilket minskade hoppet om ett vapenvila i Mellanöstern.

Senaste utvecklingen i Irankriget

• USA utlyste attacker mot iranska militära platser, och Teheran svarade med en attack mot en flygbas.

• Den amerikanska militären uppgav att de förstörde iranska luftförsvarssystem, en markkontrollstation och två drönare.

• Irans revolutionsgarde meddelade att de hade svarat igen genom att inleda en attack mot en amerikansk flygbas.

• Rapporter indikerade att kuwaitiska luftförsvar avlyssnade missiler och drönarattacker.

• USA och Iran står fortfarande utan ett avtal om att avsluta kriget efter att Trump uttalat att han inte har bråttom att slutföra en överenskommelse.

• USA:s president återlämnade det föreslagna utkastet till avtal med Iran för att inkludera "strängare" villkor relaterade till kärnkraftsfrågan, vilket förlängde förhandlingarna med flera dagar.

• Donald Trump sade på fredagen att han snart skulle fatta ett beslut angående det föreslagna avtalet om att förlänga vapenvilan med Iran.

• Mekanismen för att frigöra frysta iranska tillgångar utomlands är fortfarande en av de mest komplexa oenighetspunkterna mellan Washington och Teheran.

• Irans utrikesminister Abbas Araghchi bekräftade att meddelanden fortsätter att utbytas med Washington och noterade att samtalens framgång i slutändan kommer att bedömas av deras slutliga resultat och huruvida det iranska folkets rättigheter bevaras.

Amerikanska räntor

• Michelle Bowman, vice ordförande för tillsyn i Federal Reserve, sade på fredagen att konsekvenserna av konflikten i Mellanöstern skulle kunna generera mer ihållande inflationstryck, vilket potentiellt skulle kräva en omvärdering av den framtida inriktningen för den amerikanska penningpolitiken.

• Enligt CME:s FedWatch-verktyg ökade marknadsprissättningen för en räntehöjning från Federal Reserve i december från 47 % till 53 %.

• Marknaderna fortsätter att prissätta en 99 % sannolikhet för att räntorna kommer att förbli oförändrade vid junimötet, medan sannolikheten för en räntehöjning med 25 baspunkter ligger på 1 %.

• För att omvärdera dessa förväntningar följer investerare noggrant kommande amerikanska ekonomiska data och kommentarer från tjänstemän vid Federal Reserve.

Guldutsikter

Ricardo Evangelista, analytiker på ActivTrades, sa: ”Optimismen kring förhandlingarna mellan USA och Iran för att avsluta konfrontationen i Hormuzsundet avtog under helgen. Som ett resultat återhämtade sig oljepriserna, vilket återupplivade inflationsoro och förstärkte Federal Reserves hökaktiga syn.”

Evangelista tillade: ”Handlare kommer att noga följa veckans viktigaste ekonomiska data, eftersom de kan omforma förväntningarna om Federal Reserves framtida politik, vilket påverkar efterfrågan på amerikanska dollar och därmed guldpriserna.”

SPDR Gold Trust

Innehaven i SPDR Gold Trust, världens största guldbaserade börshandlade fond, minskade med 3,42 ton på fredagen, vilket är en andra daglig minskning i rad. De totala innehaven sjönk till 1 029,14 ton, den lägsta nivån sedan 15 oktober 2025.

Euron försvagades i den europeiska handeln på måndagen mot en korg av globala valutor. Den drog sig tillbaka från en tvåveckors högsta nivå mot den amerikanska dollarn och är på väg mot sin första förlust på tre sessioner. Vinsthemtagningar och korrigerande försäljningar dök upp mitt i en försiktig stämning på de globala marknaderna inför utvecklingen i de pågående fredsförhandlingarna mellan USA och Iran.

Efter medierapporter och stigande globala oljepriser har förväntningarna på en räntehöjning från Europeiska centralbanken vid denna månads möte ökat. Investerare väntar nu på att euroområdets viktigaste inflationsdata för maj ska släppas på tisdag för att omvärdera dessa förväntningar.

Prisöversikt

• Eurons växelkurs idag: Euron föll med cirka 0,15 % mot dollarn till 1,1642 dollar, från en öppningsnivå på 1,1658 dollar, efter att ha nått en intradagshögsta på 1,1659 dollar.

• Euron stärktes med cirka 0,1 % mot dollarn på fredagen, vilket är den andra dagliga uppgången i rad. Den nådde en tvåveckors högsta nivå på 1,1686 dollar, samtidigt som de militära spänningarna mellan USA och Iran i Hormuzsundet minskade.

• Under maj förlorade euron 0,65 % mot den amerikanska dollarn, vilket var den tredje månatliga nedgången under de senaste fyra månaderna, på grund av riskaversion och stigande amerikanska statsobligationsräntor.

Amerikansk dollar

Dollarindexet steg med 0,15 % på måndagen som en del av en återhämtning från en tvåveckorslägsta nivå, vilket återspeglar den amerikanska valutans förnyade styrka mot en korg av större och mindre valutor.

Uppgången kommer mitt i en försiktig marknadssentiment och minskat risktagande medan investerare väntar på resultatet av förhandlingarna mellan USA och Iran om ett slut på kriget och återöppningen av Hormuzsundet, en av världens viktigaste energihandelsrutter.

Globala oljepriser

Oljepriserna steg med mer än 2 % på måndagen, efter femveckorslägstanivåer, i takt med att Israel utökade sin offensiv i Libanon, vilket minskade hoppet om en vapenvila i Mellanöstern.

Senaste utvecklingen i Irankriget

• USA och Iran står fortfarande utan ett avtal om att avsluta kriget efter att Trump uttalat att han inte har bråttom att slutföra en överenskommelse.

• USA:s president återlämnade det föreslagna utkastet till avtal med Iran för att inkludera "strängare" villkor relaterade till kärnkraftsfrågan, vilket förlängde förhandlingarna med flera dagar.

• Donald Trump sade på fredagen att han snart skulle fatta ett beslut angående det föreslagna avtalet om att förlänga vapenvilan med Iran.

• Mekanismen för att frigöra frysta iranska tillgångar utomlands är fortfarande en av de mest komplexa oenighetspunkterna mellan Washington och Teheran.

• Irans utrikesminister Abbas Araghchi bekräftade att meddelanden fortsätter att utbytas med Washington och noterade att samtalens framgång i slutändan kommer att bedömas av deras slutliga resultat och huruvida det iranska folkets rättigheter bevaras.

Europeiska räntor

• Källor uppgav för Reuters att Europeiska centralbanken med stor sannolikhet kommer att höja räntorna i juni på grund av att inflationsförväntningarna rör sig mot ett oönskat scenario.

• Mitt i återhämtningen av de globala oljepriserna ökade penningmarknaderna sannolikheten för en höjning av ECB-räntan med 25 punkter i juni från 55 % till 65 %.

• För att omvärdera dessa förväntningar väntar investerare på att euroområdets viktigaste inflationsdata för maj ska släppas på tisdag.

Den japanska yenen försvagades i den asiatiska handeln på måndagen mot en korg av större och mindre valutor och rörde sig in i negativt territorium mot den amerikanska dollarn och närmar sig sin lägsta nivå på fyra veckor, då försiktighet och osäkerhet dominerar de globala marknaderna inför den fortsatta utvecklingen i fredsförhandlingarna mellan USA och Iran.

Investerare väntar också på Bank of Japans policymöte senare denna månad, då beslutsfattare kommer att omvärdera monetära verktyg och besluta om räntor mitt i olika åsikter inom policyrådet om centralbankens nästa åtgärd.

Prisöversikt

• Japansk yenkurs idag: Dollarn steg med cirka 0,2 % mot yenen till ¥159,50, från fredagens stängningsnivå på ¥159,23, och noterade en intradagslägsta på ¥159,30.

• Yenen avslutade fredagens handel i stort sett oförändrad mot dollarn efter att ha stigit med 0,2 % under föregående handelsdag som en del av en återhämtning från en fyraveckorslägsta på ¥159,65.

• Under maj förlorade yenen 1,7 % mot den amerikanska dollarn, vilket är den tredje månatliga nedgången under de senaste fyra månaderna, till stor del på grund av högre avkastning på amerikanska statsobligationer.

Amerikansk dollar

Dollarindexet steg med mer än 0,1 % på måndagen som en del av en återhämtning från en tvåveckorslägsta nivå, vilket återspeglar den amerikanska valutans förnyade styrka mot en korg av globala valutor.

Uppgången kommer mitt i en försiktig marknadssentiment och minskat risktagande, medan investerare väntar på resultatet av de pågående förhandlingarna mellan USA och Iran om ett slut på kriget och återöppningen av Hormuzsundet, en av världens viktigaste energihandelsrutter.

Globala oljepriser

Oljepriserna steg med mer än 2 % på måndagen, efter femveckorslägstanivåer, i takt med att Israel utökade sin offensiv i Libanon, vilket minskade hoppet om ett vapenvila i Mellanöstern.

Senaste utvecklingen i Irankriget

• USA och Iran står fortfarande utan ett avtal om att avsluta kriget efter att Trump uttalat att han inte har brådska med att slutföra en överenskommelse.

• USA:s president återlämnade det föreslagna utkastet till avtal med Iran för att inkludera "strängare" villkor relaterade till kärnkraftsfrågan, vilket förlängde förhandlingarna med flera dagar.

• Donald Trump sade på fredagen att han snart skulle fatta ett beslut angående det föreslagna avtalet om att förlänga vapenvilan med Iran.

• Mekanismen för att frigöra frysta iranska tillgångar utomlands är fortfarande en av de mest komplexa oenighetspunkterna mellan Washington och Teheran.

• Irans utrikesminister Abbas Araghchi bekräftade att meddelanden fortsätter att utbytas med Washington och noterade att samtalens framgång i slutändan kommer att bedömas av deras slutliga resultat och huruvida det iranska folkets rättigheter bevaras.

Japanska räntor

• Bank of Japan kommer att mötas den 15-16 juni för att bedöma penningpolitiska alternativ som är lämpliga för utvecklingen i världens fjärde största ekonomi.

• Marknadsprissättningen för en räntehöjning med en kvarts procentenhet vid junimötet ligger för närvarande på cirka 60 %.

• Marknaderna väntar ivrigt på ett tal av chefen för Bank of Japan, Kazuo Ueda, på onsdag för ledtrådar om huruvida centralbanken avser att gå vidare med en räntehöjning i juni.

• Investerare väntar också på ytterligare data om inflation, arbetslöshet och löner i Japan för att omvärdera dessa förväntningar.

Gränsen på 160 yen

Japanska myndigheter fortsätter att noggrant övervaka rörelserna i den lokala valutan, särskilt i takt med att yenen försvagas mot den kritiska nivån på 160 yen per dollar, vilket länge har setts som en tröskel som kan utlösa förnyade interventioner på valutamarknaden.

Reuterskällor rapporterade tidigare att Tokyo intervenerade flera gånger i slutet av april och början av maj för att stoppa yenens nedgång, även om valutans återhämtning visade sig vara kortvarig. Vid den tidpunkten nådde växelkursen 159,25 yen per dollar, den svagaste nivån sedan den 30 april.